文/樂居財經李姍姍

“尋人！尋人！召集所有債權人集合招商銀行發行的國通信托誠億項目，到期未兌付?！苯冢顿Y人江麗（化名）在某社交平臺上一次又一次地發布著“召集令”，試圖尋找與她有著同樣遭遇的受害人，聯合維權。

據了解，投資人提及的信托項目為招商銀行代銷的“國通信托·誠億集合資金信托計劃”（下稱“國通誠億”），信托資金投向的是房企龍光集團。

(資料圖)

不過，受房地產市場持續低迷影響，該信托計劃原本應在今年3月兌付的誠億集合信托，已展期兩次。據投資人反映，目前該信托計劃僅收到債務人支付的2214.25萬元款項，還有數億元的資金缺口。

信托逾期之下，多名投資者將維權的矛頭指向代銷方招商銀行，質疑其在代銷國通誠億的過程中存在誘導購買、隱瞞投資風險等問題。

實際上，在此之前，招商銀行代銷的五礦信托鼎興系列產品，同樣被投資者指控在銷售過程中存在隱瞞產品信息、風控把關不嚴等問題。

不止于此，去年下半年至今，招行共有5款代銷的地產信托產品陷入違約，涉及違約金額超百億元。自房企暴雷潮以來，招商銀行的代銷信托業務也仿佛踏進了“密雷區”。

代銷地產信托

資料顯示，國通誠億有A、B兩個系列產品，A產品的業績比較基準為5.8%，100萬元起購；B產品為6.00%，500萬元起購。該信托產品存續規模為10.47億元，投資期限為12個月，產品風險等級為R3中風險產品。由國通信托發行、招商銀行代銷。

樂居財經查詢獲悉，有投資者在社交平臺反映，其于2021年3月在招商銀行業務經理推薦下購買了國通誠億信托產品，當時該業務經理稱這是一款固定收益、穩妥的理財信托產品，期限為一年，于是該投資者將其全部存款以及父母養老錢均取出購買該產品。

今年3月16日，國通誠億期滿，該投資者想要贖回時，卻被銀行客戶經理告知逾期兌付，展期一年，并從10月開始每月還款15%。而當時發行方國通信托及代銷方招商銀行均未發布展期公告，投資者僅被口頭通知。

然而，到了10月，國通誠億再次未經過任何債權人同意，宣布展期兩年。據投資人反映，目前該信托計劃僅收到債務人支付的2214.25萬元款項，還有數億元的資金缺口。

該信托逾期的原因則指向了地產，據悉，國通誠億的投向為房地產融資，融資方為龍光集團，信托資金用于向誠億保理公司受讓其持有的龍光集團的施工方/供應商對龍光的應收賬款債權。

10月21日，國通信托發布誠億集合信托計劃臨時信息公告，指出受房地產市場持續低迷影響，債務人于2022年10月20日再次提出延期履行債務計劃，延期24個月。

值得注意的是，國通誠億主要風控措施并無實物抵押，僅有保理公司回購，龍光集團和龍光控股分別對保理公司的回購義務提供連帶責任擔保、差額不足，以及資產包轉讓登記。

信托計劃被展期兩次的同時，據投資者投訴反映，招商銀行在產品銷售過程中涉嫌誘導購買、隱瞞投資風險，騙走70歲高齡老人的養老錢。

其表示，招商銀行工作人員誘導購買，告知該信托產品為優質項目，需要搶購；一再稱產品穩定，為固定收益、無風險，招行方未做到產品購買前的風險告知，直到產品出問題后才告知投資者該產品無實物抵押；在投資者購買等級不夠的情況下，招行工作人員還用投資人手機操作提升等級后才得以購買。

此外，還有投資者表示，在銀行客戶經理推薦下購買國通誠億時，全程均在手機上操作，且銀行并未進行雙錄（錄音錄像）。

根據銀監會在2017年8月發布的《銀行業金融機構銷售專區錄音錄像管理暫行規定》，銀行業金融機構應對自有理財產品及代銷產品的銷售過程進行同步錄音錄像，完整客觀地記錄營銷推介、相關風險和關鍵信息提示、消費者確認和反饋等重點銷售環節。

縮減代銷規模

實際上，代銷業務是多家銀行重要的中間業務之一，代銷地產信托產品亦是常有之事。不過，近兩年來房企暴雷、信托逾期，銀行代銷的地產信托產品違約事件也隨之而來。

例如，今年9月，東亞銀行被曝代銷的民生信托旗下“中民添豐”和“至信”系列信托產品出現逾期，被投資者上門“討債”，其中有諸如“至信772號”、“至信828號”、“至信690號”等多個產品涉及地產，融資方包括榮盛地產、武漢鉑首置業、西安雅荷地產等。

不止東亞銀行，去年11月，平安銀行代銷的“陜國投·九通基業”信托計劃出現兌付困難。該信托預計規模不超過25億元，融資方為華夏幸福全資孫公司九通基業。該產品暴雷后，曾有投資者反映，平安銀行方面多次誘導、誤導投資者購買該產品。

相比之下，招商銀行更是代銷違約的“暴風眼”。據樂居財經不完全統計，去年下半年以來，招商銀行有5款代銷的地產信托產品陷入違約，踩雷的房企包括恒大、華夏幸福、陽光城等多家知名房企，涉及違約金額超百億元。

具體來看，今年6月，招行代銷的五礦信托鼎興系列產品到期無法兌付，總規模超23億元，該信托同樣有投資者反映，招行在銷售過程中存在隱瞞產品信息、風控把關不嚴等問題。

此前5月底，安克創新發布公告稱去年6月購買的招行代銷的1億元“中航651號”信托理財產品存在逾期風險。該信托計劃底層資產為陽光城旗下長沙中泛置業的“陽光城·長沙尚東灣”項目。

去年11月，由招商銀行全權代銷的“外貿信托-富榮166號恒大成都天府半島項目集合資金信托計劃”逾期，該信托計劃總規模66億元。經過協調，最后延期2年兌付。此外，還有去年8月招行代銷的5億元“大業信托·君睿15號”出現實質性違約。

頻繁的代銷違約后，招商銀行或有“金盆洗手”的意向，壓縮了代銷業務中信托業務的規模。

三季報顯示，招商銀行今年1-9月代銷保險收入107.84億元，同比增長47.81%；代銷理財收入53.23億元，同比增長15.94%；代理基金收入52.91億元，同比減少46.89%；代理信托計劃收入32.12億元，同比下降47.88%，主要是招行持續壓降融資類信托產品，代理信托銷量及產品收益率下降所致。

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